Банк России продолжает следовать своему курсу на стабильность, сохраняя ключевую антициклическую надбавку, действующую с прошлого года. Совсем недавно регулятор озвучил обновленные правила кредитования для различных категорий заемщиков на второй квартал 2026 года. Это направлено на снижение рисков для кредитных организаций, при этом обеспечивая доступность кредитов для граждан и бизнеса.
Ипотека: стабильность и новые горизонты
Что касается ипотечных кредитов на приобретение как строящегося, так и готового жилья, то для них были установлены новые макропруденциальные лимиты. Тем не менее, прежние надбавки остаются в силе. Последние данные от Центробанка показывают, что действующие с июля 2025 года лимиты уже способствовали сокращению доли наиболее рискованных кредитов:
- В четвертом квартале 2025 года только 4% ипотек были выданы заемщикам с долговой нагрузкой свыше 80% (в 2024 году этот показатель равнялся 11%).
- Число кредитов с минимальным первоначальным взносом (до 20%) снизилось до 1%, в то время как годом ранее этот показатель составлял 8%.
Таким образом, банки могут предоставлять больше безопасных кредитов, одновременно снижая долю рискованных операций. Прогнозируется, что 89% новых ипотечных кредитов не будут подпадать под макропруденциальные надбавки, что придает системе необходимую гибкость без снижения строгих требований.
Ужесточение условий: внимание на риски
Банк России также вносит коррективы в лимиты по ипотеке для индивидуального жилищного строительства и по нецелевым кредитам под залог недвижимости. Главная цель — минимизация риска чрезмерного кредитования.
В то время как надбавки для необеспеченных потребительских кредитов и автокредитов остаются на прежнем уровне, ограничения по количеству становятся более гибкими, предоставляя банкам больше свободы в контроле за рисками.
Корпоративные кредиты под контролем
Для корпоративных кредитов в иностранной валюте макропруденциальные требования остаются неизменными, а антициклическая надбавка в 0,5% сохраняется. Однако внимание регулятора сосредоточено на крупных компаниях с высокой долговой нагрузкой, которые, согласно данным, планируют быстро увеличивать свои долги, что создает риски для банковского сектора. В связи с этим, с марта 2026 года надбавка на прирост долга для таких компаний возрастет с 60% до 100%.
Это сделано для того, чтобы крупные компании не оказались в «долговой ловушке», а банки могли более ответственно подходить к планированию капитала для покрытия потенциальных рисков, сообщает Дзен-канал "SM Юрист".
